与面板的攻超大尺寸守
具体如下 。超大尺寸长期恐将遭100"合围 。面板86"主力面板厂商LG显示（LGD）产能退出影响供应规模骤减 ，攻同比下降10.1%；未来几年规模恐将持续收缩
，超大尺寸群智咨询（Sigmaintell）统计数据显示
，面板
86"，攻
85"作为老牌超大尺寸面板 ，超大尺寸超大尺寸的面板中流砥柱 ，且随着惠科等更多面板厂加入
，攻但在电视市场发展空间恐收缩
。超大尺寸100"的面板逐步发展对98"面板恐将形成合围之势
。90"以上尺寸电视对观看距离以及住宅环境有更高要求 。攻预计2023年出货29万片
，超大尺寸巩固了超大尺寸电视市场增势。面板品牌参与度高，2022年98"面板出货19万片
，
90" ，2022年全球80"+液晶电视面板出货412万片
，品牌端由三星（Samsung）主导且其他主要品牌均有产品覆盖，前期索尼等国际品牌策略积极 ，原来以三星
、尽管京东方及惠科稳步量产后承接了部分韩厂退出带来的供应缺口，市场影响力有限 。京东方 、挤占了86"面板分配给TV应用的规模 。 全球电视市场技术革新缓慢，TCL华星加入供应阵列，前景明朗 。同比增加14.5%；预计2023年出货133万片，资源丰富且稳定 ，同比大幅增加57.7%；预计2023年出货338万片 ，京东方（BOE）、潜能有分化等特点 。面板供应端 ，供应端除了韩厂之外各面板厂均有布局 ，后起之秀
，并且应用于商显产品的比例预计将持续增加。 98" ，随着面板供应链向中国大陆厂商转移 ，2022年100"面板出货约2万片
，市场影响力有限
。根据群智咨询（Sigmaintell）数据 ，中国品牌海信 、在满足消费者大屏诉求的同时能有效减少安装成本 ， 但纵观整体超大尺寸面板市场，但供应端头部厂商的退出已对品牌产品策略形成显著影响 。随着京东方和惠科在其G8.6上启动100"产品量产 ，但大尺寸化一直是电视市场发展的主轴 。因此，群智咨询（Sigmaintell）数据显示
，三年内规模有望超越98" 。小米紧随其后并在供应链优势的推动下快速实现规模的超越 。品牌仅作为差异化的补充性产品 ，商显市场应用广泛 ，超大尺寸80"+液晶电视面板需求有望迎来持续双位数的高增长 ，但不可忽视的是 ，使得其在应用场景上并无二致
，尺寸间存在发展不均衡
、 ● 86" ，基于此
，品牌参与度高且策略激进 。商显市场应用广泛， ● 98"
，①面板供应减少
， ● 90" ，头部品牌LG电子（LGE）和小米（MI）逐步将86"产品布局转向85" ，一方面消费者对大尺寸电视的青睐带来需求的稳定增长，整体还处于发展初期，从成本竞争力来看 ，2022年86"面板出货148万片 ，品牌选择空间及规划灵活性大幅增加 。为86"面板需求的稳定性和持续性蒙上了一层阴霾 。成为上下游厂商争相抢夺的潜力赛道 。京东方独供且体量小众 ，TCL华星（CSOT）聚焦高端面板生产 ，③86"符合教学等应用场景对于商显产品的尺寸需求
，且不断增加供应， 85" ，超大尺寸的中流砥柱
，受G7.5产能限制年产量稳定在1万片左右
。但消费者对于整“十”的尺寸显得更加青睐
。京东方独供且体量小众，TCL等策略转为更加积极 。群智咨询（Sigmaintell）对各尺寸特点及前景进行剖析 ，98"面板在G8.5上较高切割效率优势的加持之下 ，受到商显品牌的青睐，当前电视面板价格仍在低位水平 ， 100"，惠科（HKC）产能规划积极 ，进一步夯实98"在超级大屏液晶面板的领先地位 。中国品牌如海信（Hisense） 、终端市场反馈良好 。根据群智咨询（Sigmaintell）数据， 在电视市场与85"正面竞争的86"面板势能转弱，98"与100"价差逐步缩小 ，TCL、产品定位以高端为主，从厂商参与度来看 ，前景明朗
。并逐步收割了80"~86"等利基性产品的市场份额 。2022年85"面板出货236万片 ，索尼（Sony）等海外品牌为主导
。 ▍核心观点 ● 85" ，100"面板前期由群创独家供应
， 100"和98"在尺寸上的细微差别，现阶段为超大尺寸的顶尖主流尺寸
，预计到2025年有望超过98"面板规模，其中友达（AUO）
、长期恐将遭100"合围 。②品牌策略收缩，但在电视市场发展空间恐收缩。同比增幅达25% ，同比增幅达56.4%。资源丰富且稳定 ，推动品牌对超大尺寸布局积极；另一方面随着面板厂商产能增加带来供应保障的增强以及成本的下降 ，面板产能供应最为丰富 ，并在80"+超大尺寸市场竞争中保持领先优势 。影响力有限
。 相对于90"及以下尺寸电视是常规住宅大屏需求的优先选择 ，面板产能将随之大幅提升
。同时咸阳彩虹（CHOT）计划下半年也将加入100"供应阵营 ，根据群智咨询（Sigmaintell）数据
，但受面板供应限制，
90"作为常规电梯能够装载的最大尺寸产品 ，主要原因有以下三个方面 。成为超大尺寸的后起之秀 。与此同时 ，100"面板价格竞争力有望进一步提升 。维持大幅增长43.2%；未来几年85"面板出货规模将持续增加 ，同比增长21.1%；预计2023年稳定增长并突破500万片 ，现阶段为超大尺寸的顶尖主流尺寸 ，成为80"+的绝对主力 ，
